China healthcare and pharmaceuticals oncology innovation: CSCO에서 중국발 ADC와 SCLC·NSCLC의 지속적 진전 부각

개요

Nomura는 제29회 CSCO 연례회의의 임상 및 기업 논의를 검토하며 중국 종양학 혁신에 초점을 맞췄다. 주요 주제는 SCLC, PD-1/VEGF 이중특이항체 및 항체약물접합체였으며, 여러 중국 자산이 의사들로부터 긍정적인 관심을 받았다.

핵심 견해

Nomura는 9월 17일부터 18일까지 제29회 CSCO 연례회의에 참석했다. 이 종양학 회의에서는 NSCLC, 유방암, SCLC, 위암 등을 아우르는 80개 이상의 전문 세션이 열렸다. 약 60개의 위성 세션은 다국적 기업과 중국 내 제약 및 바이오테크 기업이 개최했다. 해당 기관은 참석자가 2025년보다 소폭 적었을 뿐이라고 관찰했으며, CSCO와 같은 주요 학술회의가 여전히 의사들에게 중요한 장이라고 해석했다. 보고서는 이 회의를 통해 2026년 6월 ASCO 및 세계폐암학회에서 이전에 발표된 데이터에 대한 의사들의 견해와 중국 기업 및 다국적 기업이 중국 시장에서 우선시하는 약물을 평가했다. SCLC와 B7-H3 ADC가 주목받았다. Innovative Drugs 세션에서 Hansoh의 HS-20093(Ris-Rez)에 대한 2차 SCLC ARTEMIS-008 업데이트 데이터는 중앙 전체생존기간 18.5개월을 제시했으며, 이는 topotecan의 10.3개월 대비 위험비 0.46에 해당한다. 발표자는 4/5등급 간질성 폐질환 사건이 발생하지 않았다고도 언급했다. 데이터를 업데이트한 의사는 이 중국 임상시험의 성공이 진행 중인 글로벌 EMBOLD-SCLC-301 시험에 긍정적이라고 봤다. 보고서는 Akeso의 ivonescimab과 더 광범위한 PD-1/VEGF 이중특이항체 분야에 대한 관심도 강조한다. HARMONi-6는 1차 편평 NSCLC 치료에서 반복적으로 언급됐고, 한 의사는 이 시험이 1차 치료에 중요하다고 평가했다. 생물통계 세션 패널들은 무진행생존기간 위험비가 초기 0.60에서 성숙 시점의 0.72로 이동한 점을 더 긴 추적 기간에 기인한다고 설명했다. Nomura는 ivonescimab의 성공이 경쟁 개발 프로그램을 촉진했다고 지적했으며, SSGJ-707/PF4404, PM8002/BNT327, RC148/ABBV-1480는 모두 1차 NSCLC에서 3상 임상시험을 시작했다. ADC도 또 다른 핵심 주제였다. 긍정적인 결과로 Kelun Biotech의 Trop2 ADC인 sac-TMT와 Biokin의 EGFR/HER3 ADC인 iza-bren 관련 세션이 열렸다. sac-TMT는 OptiTROP-Lung05와 OptiTROP-Breast05, iza-bren은 PANKU-Breast02와 PANKU-Esophagus01 결과가 다뤄졌다. 발표 의사들은 이들 중국발 ADC가 해당 암종의 치료 관행을 바꿀 가능성이 있다고 봤다. Hengrui 위성 세션에서는 NSCLC, 유방암, 대장암, 위암에서 trastuzumab rezetecan이 논의됐으며, MA-BC-II137 및 HER2 양성 2차 유방암에서 DS-8201과의 직접 비교가 포함됐다. Hengrui의 초기 혁신 책임자는 이 약물의 설계가 바이 스탠더 효과를 강화하도록 돕는다고 밝혔다. Hansoh의 NSCLC 세션에서 의사들은 almonertinib을 포함한 3세대 EGFR TKI와 화학요법의 병용이 1차 EGFR 양성 NSCLC 치료의 핵심 역할을 한다고 강조했고, amivantamab과 lazertinib 병용 등 새로운 조합이 효능을 추가로 높일 수 있다고 언급했다.

분석 프레임워크

보고서는 CSCO의 임상 세션과 기업 위성 회의에서의 관찰을 종합하고, 업데이트된 임상시험 근거를 이전 ASCO 및 세계폐암학회 결과와 비교한다. 의사들이 효능, 안전성, 추적 기간의 영향 및 경쟁 종양학 자산의 개발 단계를 해석하는 방식에 초점을 맞춘다.

방법론 메모

• 이벤트 주도 및 행동재무이벤트 주도 분석

  회의 기반 임상시험 근거 및 의사 의견 검토

  Nomura는 CSCO 회의를 이벤트 기반의 관점으로 활용해 임상의들이 새로운 종양학 데이터, 치료상 위치 및 진행 중인 개발 프로그램에 대한 함의를 어떻게 해석하는지 평가한다.

자산 매핑 및 비교

투자 논리에서 명시된 자산으로의 구조화 매핑(강점, 약점, 비교 대상, 위험).

• Hansoh HS-20093 (Ris-Rez)

  2차 SCLC에서 논의된 B7-H3 ADC

  강점

  ARTEMIS-008은 topotecan의 10.3개월 대비 18.5개월의 중앙 전체생존기간을 보였고, 4/5등급 ILD 사건은 보고되지 않았다.

  비교

  전체생존기간은 topotecan과 비교됐다.

  위험

  임상시험 결과와 글로벌 시험 결과는 계속 중요하다.

• Akeso ivonescimab

  1차 편평 NSCLC에서 논의된 PD-1/VEGF 이중특이항체

  강점

  HARMONi-6는 의사들로부터 높은 평가를 받았고 1차 치료에 중요하다고 여겨졌다.

  비교

  PFS 위험비는 초기 0.60에서 성숙 시점의 0.72로 변했다.

  위험

  더 긴 추적 관찰은 겉으로 보이는 효능의 크기를 바꿀 수 있다.

• Kelun Biotech sac-TMT

  폐암 및 유방암 시험 업데이트를 통해 부각된 Trop2 ADC

  강점

  OptiTROP-Lung05와 OptiTROP-Breast05에서 긍정적 결과가 제시됐다.

• Biokin iza-bren

  유방암 및 식도암 시험 업데이트를 통해 부각된 EGFR/HER3 ADC

  강점

  의사들은 PANKU-Breast02와 PANKU-Esophagus01을 논의했으며, 중국발 ADC가 치료 관행을 바꿀 가능성이 있다고 봤다.

• Hengrui trastuzumab rezetecan

  NSCLC, 유방암, 대장암 및 위암에서 논의된 HER2 ADC

  강점

  Hengrui는 이 설계가 바이 스탠더 효과를 강화할 수 있다고 밝혔다.

  비교

  MA-BC-II137에는 HER2 양성 2차 유방암에서 DS-8201과의 직접 비교가 포함됐다.

• Hansoh almonertinib

  1차 EGFR 양성 NSCLC에서 논의된 3세대 EGFR TKI

  강점

  의사들은 3세대 EGFR TKI와 화학요법의 병용을 핵심 치료 접근법으로 강조했다.

  비교

  보고서는 amivantamab과 lazertinib 병용 등 새로운 조합이 효능을 추가로 높일 수 있다고 언급했다.

핵심 데이터

• CSCO 전문 세션 수80+NSCLC, 유방암, SCLC, 위암을 포함한 여러 암종을 다룬 세션이다.
• 기업 위성 세션 수About 60주로 다국적 및 국내 제약·바이오테크 기업이 후원했다.
• HS-20093 중앙 전체생존기간18.5 months vs 10.3 monthsARTEMIS-008의 2차 SCLC에서 topotecan 대비 결과다.
• HS-20093 전체생존기간 위험비0.46ARTEMIS-008의 2차 SCLC에서 보고된 결과다.
• ivonescimab PFS 위험비0.60 initially; 0.72 at maturity패널들은 이 변화를 장기 추적에 따른 것으로 봤다.
• PD-1/VEGF 이중특이항체 3상 프로그램3SSGJ-707/PF4404, PM8002/BNT327, RC148/ABBV-1480는 모두 1차 NSCLC에서 3상 시험을 시작했다.

영향과 시사점

보고서는 중국 종양학 혁신이 ADC와 PD-1/VEGF 이중특이항체 조합에 계속 집중되고 있음을 시사한다. 신규 중국발 자산에 대한 의사들의 긍정적 반응과 1차 NSCLC에서 지속되는 3상 개발은 임상 차별화, 효익의 지속성 및 안전성에 대한 지속적인 관심을 뒷받침한다.